光大一帶一路綠色基金打造完整 採用esg投資標準的股權投資“旗艦”
2020年9月19日，在中國金融學會綠色金融專業委員會年會現場，由光大集團牽頭、光大控股發起並管理的光大一帶一路綠色基金介紹了如何開展esg投資體系建設，打造國內首支完整採用esg投資標準的股權投資基金。
光大一帶一路綠色基金是2019年4月第二屆“一帶一路”國際合作高峰論壇上，習近平總書記正式宣佈的峰會成果之一，也是唯一由商業性金融機構主導的投資類務實成果，在“一帶一路”倡議下對綠色金融體系建設提供有力支撐。首支推出的“光大一帶一路綠色股權投資基金”是近年來國內唯一獲准使用“一帶一路”字樣的新設主體。
光大一帶一路綠色基金首期推出100億元境內人民幣基金，計畫在近期進行首次關閉。基金採用“上層母基金 地方直投基金”的組合結構，聯合國內“一帶一路”沿線重要節點省市開展合作，助力構建國內國際雙循環的新發展格局。基金團隊會同國際一流中介機構，對標全球頭部pe及母基金，設計了整套esg體系，覆蓋投資決策、投後管理、項目退出等各環節，通過以下三大特色打造esg股權投資“旗艦”。
一是採用“綠色正面清單”模式制定投向。在傳統“負面剔除”型esg投資標準的基礎上，基金圍繞自身綠色金融工具的特點做出進一步探索，設置綠色環境、綠色能源、綠色製造、綠色生活四個重點投向，對其中12個有代表性的細分賽道分別設計了超過40項esg投資篩選標準。
二是從五個維度放大esg投資的資金量和影響效果。在縱向，實現母基金fof投資、被投基金直投兩個維度放大。在橫向，推動三個維度放大：通過綠色基金的地方直投基金直接開展esg投資；通過協同推動光大系企業開展esg投資；通過合作，積極引導地方政府lp將esg因素納入投資決策考量。
三是全面對接“一帶一路”綠色投資原則。基金與“一帶一路”綠色投資原則同為第二屆“一帶一路”國際合作高峰論壇成果，協同效應突出。基金在支持國內企業發展國際競爭力的同時，協助企業建立並持續完善esg體系，以此推動esg標準與中國技術、設備、解決方案一同“走出去”，實現國內企業、esg標準體系以及綠色“一帶一路”建設的全面對接。
esg是環境（environmental）、社會（social）和治理（governance）三個單詞的縮寫。esg標準是指將這些非財務的績效表現納入投資決策考量。研究表明，通過實現商業收益和社會價值的結合，esg投資的長期收益表現更加突出，下行風險更加可控。
